为了让自己的(de)限售股解禁后能(néng)获(huò)得好的(de)回报，上(shàng)市公(gōng)司董(dǒng)事长雇人拉(lā)抬自家(jiā)的股票价格，然后高位出(chū)货。

　　最(zuì)近(jìn)，中国证监会网站披露了一则行政处罚(fá)决定(dìng)书，引发市场关注。时(shí)为(wèi)新美(měi)星董事长何德平(píng)和其配偶黄秀芳提供资金，委托蒋维对(duì)新美(měi)星进行“市值管(guǎn)理”，维(wéi)持、抬高公司股价，以便后续自己减持获利。蒋维跟毛明土、李传武合谋，控(kòng)制(zhì)35个证券账户，利(lì)用资(zī)金优势、持股优势(shì)，连续集中交易(yì)新美星(xīng)，影响公司股价，合计盈利4783.56万元。

　　最终，证监会(huì)对此操(cāo)纵证券(quàn)市场行(xíng)为，罚没合计9567.12万元；还对何(hé)德(dé)平信息披露违法(fǎ)违规(guī)，给予警告，并处(chù)以(yǐ)40万元罚(fá)款。

　　我(wǒ)们一起来看看，究竟是怎么回事。

　　董事长(zhǎng)雇人拉抬自家股票

　　多人合谋(móu)操纵股价

　　根据证监(jiān)会(huì)行政处罚(fá)决定书披露的(de)信息，新美星(xīng)董事长、法定代表人、实(shí)际控制(zhì)人何德平(píng)和他的妻子黄秀芳当时(shí)向时任独墅湖文化(huà)传播有限(xiàn)公司董事长(zhǎng)蒋维，提供保证金约3200万元，这些钱部(bù)分来自他们所掌控(kòng)的上(shàng)海(hǎi)海得泽广投资(zī)管理中心（普(pǔ)通合伙(huǒ)）（简称海(hǎi)得泽广(guǎng)）减持(chí)“新(xīn)美星”所得。

　　他们(men)提供资金的目的是，委托蒋维对“新美星”进行“市(shì)值管理”，维持(chí)、抬高“新美星”股价，以(yǐ)便何(hé)德平所(suǒ)持“新美星”限售股(gǔ)于2019年4月(yuè)26日解禁后能(néng)够获(huò)得好的(de)回报(bào)。

　　蒋维在收(shōu)到保证金后(hòu)，即开始利(lì)用控制的证(zhèng)券账户并联合其他市场资金在(zài)二级市场买入并(bìng)交易“新美星”，且在后续操作(zuò)中向黄秀芳反馈(kuì)其操作情况。

　　据(jù)了解，这场操纵股价(jià)，蒋维(wéi)还找了两个帮手共同合(hé)谋。他经人介绍认识并联合毛明土、李传(chuán)武(wǔ)共同(tóng)操纵“新美星(xīng)”；毛明(míng)土、李传(chuán)武控制各自(zì)筹得的证券账户(hù)、资(zī)金开始(shǐ)与蒋维共同交易“新(xīn)美(měi)星(xīng)”；在(zài)此期间，主要由蒋(jiǎng)维与毛明土联(lián)系，传递、沟通各(gè)自操(cāo)盘情况，以利于(yú)两方交易(yì)决策(cè)，更好地共同抬高“新美星”股价(jià)。

　　根据(jù)监管(guǎn)披(pī)露的(de)信(xìn)息(xī)，2018年9月26日(rì)至2019年6月26日，蒋维联合毛明土、李(lǐ)传(chuán)武控(kòng)制“俞某华”等35个证券(quàn)账户（简(jiǎn)称(chēng)账户组），交易“新美星”。

　　2018年9月26日至2019年6月26日(rì)，“新美星(xīng)”股价(jià)上涨33.11％，偏离同期(qpupil是什么意思 pupil是可数名词吗ī)创(chuàng)业板(bǎn)综指26.09个百分点，偏离同期行(xíng)业(yè)指数25.95个(gè)百分点。账户(hù)组累计买(mǎi)入4583.44万股，买入成交金(jīn)额(é)5.82亿元(yuán)，对应卖出4669.04万股(gǔ)，卖出(chū)成(chéng)交金额6.30亿元。

　　经测算(suàn)，在此(cǐ)期间(jiān)，何德(dé)平(píng)、黄秀芳、蒋维(wéi)、毛明土、李传(chuán)武合(hé)谋(móu)，利用资金优势(shì)、持股优势，连续集(jí)中交易“新(xīn)美(měi)星”，影响股票交易价格，盈利4783.56万(wàn)元(yuán)。

　　操纵35个(gè)账户拉(lā)抬股价、集中出(chū)货(huò)

　　违法获利近4800万元(yuán)

　　我们具体(tǐ)来看看，蒋(jiǎng)维联合毛明土、李传武，控制35个证券(quàn)账(zhàng)户（简称账户组），是(shì)怎么拉(lā)高“新美星”股价，然后(hòu)出(chū)货，违法获利的。

　　总体来看，2018年9月(yuè)26日(rì)至2019年6月26日，账(zhàng)户组连(lián)续集中交易“新美(měi)星”，申买量占(zhàn)市场申买量比例超20％的交易(yì)日(rì)有19天，峰值(zhí)达到42.61％；申卖量占市场(chǎng)申卖量比例超20％的(de)交易(yì)日有(yǒu)11天，峰值达(dá)到37.66％。账户(hù)组(zǔ)持股总(zǒng)数占总股本(běn)比例自2019年3月5日开始超过5％，持续至2019年(nián)4月8日，2019年3月29日持流通股达到峰(fēng)值，占流(liú)通(tōng)股本的比例24.74％，持股占总股本(běn)的比例8.13％。账(zhàng)户组具(jù)备资金优(yōu)势和持股优势。

　　具(jù)体来说(shuō)，第一阶段(duàn)，2018年9月26日开始，账户(hù)组持续大量买入“新美星(xīng)”，当日申买排名第(dì)一，竞(jìng)价(jià)买入成交排名第一，至2019年2月28日期末持股量为期初持股量38.71倍(bèi)，持股量显著增加。在此(cǐ)期间，“新(xīn)美(měi)星(xīng)”股价累计上涨12.57％，偏(piān)离同(tóng)期创业板(bǎn)综指3.33个百(bǎi)分点，偏(piān)离同期行业指数（882003.WI，下同）5.53个百分点(diǎn)。

　　第二阶(jiē)段，2019年(nián)3月1日(rì)至2019年4月3日，账户(hù)组(zǔ)集中拉抬“新美星”，期(qī)末(mò)持(chí)股(gǔ)量较期初增加124.23％，持股(gǔ)量涨(zhǎng)幅pupil是什么意思 pupil是可数名词吗(fú)较大。

　　其中，账(zhàng)户组有两段(duàn)典型的拉抬期间：2019年3月(yuè)1日(rì)至3月(yuè)6日(rì)，以不低于卖一价或市(shì)价申买(mǎi)3,729,100股，占账户组同期申买量68.11％，对(duì)应(yīng)成交股数（不(bù)含对倒）3,555,817股，占同期市场成交量22.78％；2019年3月18日至(zhì)3月22日，以不(bù)低(dī)于卖一价(jià)或市价申买2,950,300股(gǔ)，占(zhàn)账户(hù)组同(tóng)期(qī)申(shēn)买量41.33％，对应成交股数（不含对倒(dào)）为(wèi)2,803,665股，占同期市(shì)场成(chéng)交量22.20％。2019年3月1日至4月3日期间，“新美(měi)星”股(gǔ)价累(lèi)计上涨36.46％，偏离(lí)同期创业(yè)板综(zōng)指(zhǐ)21.32个(gè)百分点，偏离同期行业指数22.28个百分点。

　　第(dì)三(sān)阶段，2019年4月4日至(zhì)6月26日，账户组集中(zhōng)卖出“新美星”。在(zài)此期间，“新美星”股价下跌13.36％，偏离同(tóng)期创业(yè)板(bǎn)综(zōng)指(zhǐ)1.55个(gè)百分点，偏离同(tóng)期行业指数(shù)1.03个百分点。

　　此外，操纵(zòng)期(qī)间，涉案账户组还(hái)多次实施盘中(zhōng)拉抬和对(duì)倒，并(bìng)反向卖(mài)出获利的行为。经(jīng)测(cè)算，扣除佣金和相关税(shuì)费(fèi)，账户(hù)组盈利4783.56万元(yuán)。

　　辩称是委(wěi)托理财、而非操(cāo)纵(zòng)股(gǔ)价(jià)

　　证监会不予采纳，罚没近(jìn)亿元

　　关(guān)于(yú)操纵股价，何德(dé)平(píng)、黄秀(xiù)芳(fāng)及其(qí)代理(lǐ)人提出多(duō)点申诉意见，请求不予处罚：

　　第(dì)一，没(méi)有操纵动机。

　　第二，在案证(zhèng)据不足(zú)以证明(míng)蒋维受何(hé)德平或黄秀芳委托，联合他人操(cāo)纵股(gǔ)价，一是“市值管理”不等同(tóng)于“操(cāo)纵证券市场”；二是黄秀芳(fāng)与(yǔ)蒋维系委托(tuō)理(lǐ)财(cái)关系，而非操纵股价；三是(shì)蒋维没有将其与毛明土、李传(chuán)武等人讨论交易(yì)新美星的情(qíng)况告(gào)知黄秀芳或何(hé)德平，涉案(àn)股(gǔ)东名(míng)册并非黄秀芳向蒋(jiǎng)维(wéi)提(tí)供，蒋维也没(méi)有(yǒu)向(xiàng)黄秀芳反馈过股(gǔ)东名册；四是蒋维(wéi)没有与毛明土、李传武就各(gè)自账户交易(yì)新(xīn)美星(xīng)的盈(yíng)亏分配进(jìn)行约定；五是蒋维账户组利(lì)益与何德平、黄秀芳(fāng)利益并不一(yī)致(zhì)，何德平(píng)、黄秀芳不能控制蒋(jiǎng)维账(zhàng)户组，蒋(jiǎng)维(wéi)获(huò)得黄秀芳资金后部分(fēn)用于偿还债务(wù)，部(bù)分用于非法活动，属于欺诈或诈骗。

　　第三，黄秀芳不应对(duì)毛明(míng)土(tǔ)账(zhàng)户组、李传武账户(hù)组交(jiāo)易(yì)行为承担(dān)责任。

　　第四(sì)，部分账户不(bù)受(shòu)蒋维、毛明土(tǔ)、李传武控制(zhì)。

　　第五，不认可黄秀芳2020年(nián)11月25日(rì)询问笔(bǐ)录的合法性及真实性。

　　第六，何德平对黄秀芳向蒋维提供款(kuǎn)项不知情(qíng)、未参(cān)与，且(qiě)何德(dé)平与黄秀芳系(xì)独立法律主体，即便夫(fū)妻(qī)或一(yī)致行动人中(zhōng)一方存(cún)在不当(dāng)行为(wèi)，不应推定(dìng)或认定另一方(fāng)承担责任。

　　另外，蒋维、毛明土、李(lǐ)传武，及他(tā)们的代(dài)理人也(yě)就是否(fǒu)合谋、部分(fēn)账户的(de)控制关系、委托理财关系(xì)等提(tí)出了申诉意(yì)见。

　　对此，证监(jiān)会回应，经复核，对当事人及其代理人的主(zhǔ)要陈述意见(jiàn)不予采纳(nà)。

　　证监会表(biǎo)示，本案为多个主体参与、多个(gè)环(huán)节实施、环环相扣、锁链式的(de)上下游衔接(jiē)、合作，共同完成的操纵行(xíng)为。在案证据可以(yǐ)证明，何德平、黄(huáng)秀芳向蒋维提供资(zī)金作为保证金(jīn)，委托其通过二级(jí)市(shì)场交(jiāo)易影响(xiǎng)新美星股(gǔ)价，蒋维会向黄秀芳反馈交易情况；何德平知悉(xī)并(bìng)参(cān)与了本案行(xíng)为；上述行为的实质是操纵(zòng)股价，并非合(hé)法理财(cái)。在案证据可以(yǐ)证明，蒋维、毛明土、李传武有(yǒu)共同影响“新美(měi)星”股(gǔ)价的(de)意图(tú)和目(mù)标，共同商议、谋划操盘、拉抬股价，并且采取了联合影(yǐng)响股价(jià)的行(xíng)动，属于共同(tóng)操纵行为。

　　关于违法(fǎ)期(qī)间和责(zé)任(rèn)承担，证监会表示(shì)，由于2018年9月26日至2019年2月14日(rì)期间(jiān)蒋(jiǎng)维控制的账户交易“新美(měi)星(xīng)”客观上(shàng)为后续的合(hé)谋操纵起(qǐ)到一定程度锁仓的(de)作用，并且根据蒋(jiǎng)维笔录(lù)，毛明土(tǔ)知道蒋维和上(shàng)市公司的(de)合(hé)作，知(zhī)道蒋维已经(jīng)有一(yī)定底仓(cāng)，才愿意买(mǎi)入(rù)“新美(měi)星”，因此(cǐ)毛明土和李传武(wǔ)的(de)违法期间与蒋维、黄(huáng)秀芳(fāng)、何德平(píng)一致。在此基础上，在认(rèn)定(dìng)及(jí)处罚时将合谋各方视为一个整体，不区别(bié)对(duì)待各(gè)方账户组(zǔ)。

　　证监会认为，何德平、黄秀芳(fāng)、蒋维、毛(máo)明土、李传(chuán)武上述(shù)行为违(wéi)反了2005年《证券法》第七十(shí)七条第(dì)一(yī)项规定，构成2005年《证券法(fǎ)》第二(èr)百(bǎi)零三(sān)条所述的操纵(zòng)证券市场行(xíng)为。

　　根据2005年(nián)《证券(quàn)法》规定，证(zhèng)监会决定：就操(cāo)纵证券市(shì)场行为，对(duì)何(hé)德平、黄秀芳、蒋维、毛(máo)明土、李(lǐ)传武没收违法(fǎ)所得(dé)4783.56万元，并(bìng)处以4783.56万元(yuán)罚款，其中，对(duì)何德平、黄秀芳(fāng)罚款2391.78万(wàn)元，对蒋维罚(fá)款1195.89万元，对毛(máo)明土、李传武分别罚款597.94万元。

　　董事长信(xìn)息披(pī)露(lù)违法pupil是什么意思 pupil是可数名词吗p>

　　被予以(yǐ)警告并罚(fá)款

　　另外，关于何德平(píng)信(xìn)息披露违法(fǎ)的相关情况，行政(zhèng)处罚(fá)决(jué)定书披(pī)露(lù)，在新美星2016年(nián)4月上(shàng)市前，海(hǎi)得泽(zé)广代何德平、黄秀芳夫(fū)妇(fù)持有公司80万股股份，占新美星(xīng)上市(shì)时(shí)总股(gǔ)本的(de)1％。上市后，该部分股票(piào)继续由海得(dé)泽(zé)广代持，海得泽广自2017年12月19日开始减(jiǎn)持“新美星”股票(piào)，至2018年(nián)12月27日减持完毕。

　　关于(yú)何德平(píng)信息披露(lù)违法，何德平(píng)、黄秀芳(fāng)及(jí)其代理人提出：第一(yī)，海得(dé)泽广与(yǔ)何德平、黄秀芳二人(rén)不存在代持，涉案股份(fèn)系海得泽广为兰某代持，股份减(jiǎn)持决策(cè)由海(hǎi)得泽广和(hé)兰(lán)某(mǒu)作出，海得泽广(guǎng)将(jiāng)减(jiǎn)持所(suǒ)得汇入黄秀芳指定账户(hù)的原因系兰某向黄秀芳归还借款本息(xī)。第二，涉案(àn)股(gǔ)份仅为1％，不(bù)具有重大性，不对投资者决(jué)策产(chǎn)生(shēng)重大影响(xiǎng)，情(qíng)节轻微。第三，即便认定代持成立(lì)，何德平(píng)对借款、还款等事项，不参与、不知情，没有主观过错，不(bù)应(yīng)受到处罚(fá)。综上，请求不予(yǔ)处(chù)罚。

　　对此，证(zhèng)监会回应，根(gēn)据黄秀(xiù)芳、兰某等询(xún)问(wèn)笔录、海得泽(zé)广交易流水、资金流水及(jí)相关银行(xíng)账户流水，结合(hé)何德平、黄秀芳(fāng)的配偶关(guān)系，代持资金和(hé)减持(chí)所得系家(jiā)庭共同财产，可(kě)以认定(dìng)海(hǎi)得泽(zé)广代何德平、黄(huáng)秀芳持有新美星股票。当事人所提相关理由不(bù)具有事实和法律(lǜ)依据，不予采纳。

　　证监(jiān)会(huì)表示，何(hé)德(dé)平(píng)作为上(shàng)市公司实(shí)际控制人(rén)，未(wèi)如实告(gào)知上市公(gōng)司上述持(chí)股情况(kuàng)，导致(zhì)新(xīn)美星(xīng)在相关公告中均未披露相关情况，导致新美(měi)星违反2005年《证(zhèng)券法》第六(liù)十三条规定(dìng)，何德平的行为构(gòu)成(chéng)2005年(nián)《证(zhèng)券法》第一百九十(shí)三条第(dì)三(sān)款规定的情(qíng)形。

　　根据2005年《证券法(fǎ)》规定，证监会决定：就(jiù)信息披(pī)露(lù)违法行为，对何(hé)德平给予警告，并处以(yǐ)40万元罚(fá)款。

未经允许不得转载：首页-哆唻咪批发商城(本店域名www.123pf.cn)-淘宝网 pupil是什么意思 pupil是可数名词吗